Bill Ackman packt ein Viertel seiner Gelder in Lowe’s Aktie

Heute möchte ich Ihnen die derzeit 3 größten Aktien-Positionen des legendären Top-Investors Bill Ackman vorstellen.

Der 1966 in New York geborene Ackman studierte in Harvard und gründete nach seinem Abschluss 1992 mit einem ehemaligen Kommilitonen David Berkowitz die Investmentfirma Gotham Partners. Im Jahr 2003 gründete er mit 54 Millionen Dollar Startgeld von drei Investoren dann seinen eigenen Hedgefonds, Pershing Square. Von 2006 bis 2020 erzielte Ackmann für seine Anleger einen Gewinn von 563% und damit 362% mehr als der marktbreite S&P 500-Index.

Einem einzigen Großinvestor blind zu folgen, ohne die Hintergründe zu den einzelnen Aktien-Positionen zu kennen, ist sicher nicht ratsam. Dennoch kann Ihnen ein Blick auf die Top-Positionen von Bill Ackman nützliche Anregungen geben.

Ackman ist ein klassischer aktivistischer Investor, der über seinen Aktienanteil versucht, Veränderungen in den Firmen zu erzwingen, die sich in einem höheren Aktienkurs niederschlagen. Dabei fährt der Hedgefondsmanager ein ausgesprochen konzentriertes Portfolio. Derzeit hat Bill Ackman 7,88 Milliarden Dollar in nur 6 verschiedenen Positionen investiert. Das sind aktuell seine 3 größten Aktien-Positionen, die zusammen mehr als 60% der Vermögenswerte ausmachen:

Lowe’s Companies

Ackmans größtes Investment derzeit ist die Lowe’s Companies-Aktie. Die Position hat einen Gegenwert von gut 1,94 Milliarden Dollar und macht etwa 24,7% des gesamten Portfolios aus. Insgesamt hält der Manager damit 1,67% aller ausstehenden Aktien des Konzerns.

Lowe’s Companies ist eine der größten Baumarktketten in den USA. Das Unternehmen betreibt über 1.800 Baumärkte in zahlreichen US-Bundesstaaten, Kanada und Mexiko. Dabei konzentriert sich die Gesellschaft primär auf die Zielgruppe der Do-it-yourself-Kunden, Facharbeiter oder Bauunternehmen. Der Durchschnittsbaumarkt von Lowe’s ist ungefähr 11.000² groß und hat im Regelfall ein Gartencenter angeschlossen. Das angebotene Warensortiment besteht aus mehr als 40.000 Artikeln, es können jedoch hunderttausende über das spezielle Bestellsystem angefordert werden.

Im zweiten Quartal erzielte der Konzern seinen Umsatz von 27,46 Milliarden Dollar. Am Ende stand ein Gewinn von 2,99 Milliarden Dollar in den Büchern (3,01 Mrd. Dollar im Vorjahr).

Chipotle Mexican Grill

Zweitgrößte Position ist die Aktie von Chipotle Mexican Grill. Bill Ackman hat 1,66 Milliarden Dollar in den Konzern investiert. Das entspricht rund 21% seines Gesamtportfolios.

Chipotle Mexican Grill ist eine US-amerikanische Schnellrestaurantkette, die mexikanisches Essen wie Burritos oder Tacos verkauft. Das Unternehmen wurde 1993 von Steve Ells mit einer ersten Filiale in Denver nahe der Universität gegründet. Während der letzten Jahre wurden überall in den USA weitere Filialen eröffnet. Ähnlich wie bei Subway werden auch hier die Gerichte vor den Augen des Kunden nach dessen Wünschen frisch zubereitet. Der Kunde wählt zwischen den verschiedenen Menüs aus und entscheidet, welche Beilagen, wie Fleisch oder Gemüse, er dazu möchte. Zum Service von Chipotle gehört es auch, dass eine Bestellung unterwegs bzw. online abgegeben werden kann und damit das Essen dann an einem Pick-Up-Schalter fertig und abholbereit steht.

Zum 15. Februar 2022 besaß und betrieb das Unternehmen etwa 3.000 Restaurants in den Vereinigten Staaten, Kanada, dem Vereinigten Königreich, Frankreich, Deutschland und dem übrigen Europa. Im dritten Quartal stiegen die Erlöse im Jahresvergleich um 13,7% auf 2,22 Milliarden Dollar. Unter dem Strich erzielte der Konzern einen bereinigten Gewinn von 257 Millionen Dollar und damit 26% mehr als im vergleichbaren Vorjahresquartal.

Restaurant Brands International

Mit seiner drittgrößten Position, der Restaurant Brands International-Aktie, setzt Bill Ackman auf einen weiteren Gastro-Giganten. In die Aktie hat der Fondsmanager rund 1,28 Milliarden Dollar und damit 16,3% seiner gesamten verwalteten Kundengelder investiert. Damit hält Ackman 7,91% aller Aktien des Unternehmens.

Hinter Restaurant Brands International verbirgt sich ein Schnellrestaurantunternehmen, Zum 15. Februar 2022 hatte das Unternehmen etwa 29.000 Restaurants in 100 Ländern unter den Marken Tim Hortons, Burger King, Popeyes und Firehouse Subs. Restaurant Brands International wurde 1954 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Toronto, Kanada.

Im dritten Quartal erwirtschaftete der Konzern einen Umsatz von 1,72 Milliarden Dollar nach 1,49 Milliarden Dollar im Vorjahresquartal. Am Ende stand ein Nettogewinn von 360 Millionen Dollar in den Büchern des Unternehmens. Das entspricht einem Anstieg um 62,8% im Jahresvergleich.