Berkshire Hathaway: Der Value-Klassiker

Vor wenigen Tagen hat das US-Unternehmen Berkshire Hathaway, über das ich hier im „Schlussgong“ regelmäßig berichte, aktuelle Quartalszahlen veröffentlicht. Berkshire-Chef und Investoren-Legende Warren Buffett sorgte dabei für einen Paukenschlag! Er hat die mit weitem Abstand größte Aktien-Position im Berkshire-Portfolio um die Hälfte reduziert.

Konkret sind nun 390 Mio. Apple-Aktien weniger im Beteiligungs-Portfolio von Buffetts Investment-Holding Berkshire Hathaway. Damit hat Buffett seinen Cash-Anteil in den vergangenen Monaten auf gigantische 277 Mrd. (!) US-Dollar ausgebaut.

Nach dem heftigen Kurssturz von Anfang August (der japanische Nikkei-Index verbuchte das größte Tagesminus seit dem Crash 1987) mutmaßten einige Marktbeobachter, Börsen-Altmeister Buffett hätte die große Korrektur vorausgesehen. Ich denke eher, dass Buffett etwas mehr Risikostreuung betreiben wollte. Die Apple-Position war zu groß geworden.

In diesen unruhigen Zeiten ist die Berkshire-Aktie auch dank des rekordhohen Cash-Polsters ein Top-Investment, was der Grund dafür ist, dass ich Ihnen das Unternehmen heute noch einmal vorstellen möchte.

Berkshire Hathaway: Die teuerste und eine der besten Aktien der Welt

Schauen wir auf die Beteiligungs-Holding Berkshire Hathaway: Begonnen hat die Erfolgsgeschichte bereits 1965. Damals erwarb Warren Buffett das kleine Textilunternehmen Berkshire Hathaway. Aus diesem formte er nach und nach eine Holding mit Schwerpunkt im Versicherungsgeschäft.

Seit dem Start als Beteiligungsgesellschaft unter Federführung von Börsen-Legende Warren Buffett im Jahr 1965 hat die Berkshire-Aktie bis Ende 2023 jährlich durchschnittlich um 19,8% zugelegt. Im Vergleich dazu stieg der US-Leitindex S&P 500 im gleichen Zeitraum, inklusive Dividenden, um „nur“ 10,2% pro Jahr.

Warren Buffett hat den Gesamtmarkt also pro Jahr um fast 100% übertroffen! Was bedeutet das über einen so langen Zeitraum? Während der S&P 500 um 31.223% zugelegt hat, stieg die Berkshire-Aktie um beeindruckende 4.384.748% – das sind über 4 Millionen Prozent! Und das mit einer als eher „langweilig“ geltenden Value-Aktie.

Die B-Aktie ist auch für Privatanleger erschwinglich

Derzeit notiert die A-Aktie von Berkshire Hathaway bei gut 670.000 US-Dollar. Damit ist sie die teuerste Aktie der Welt und für die meisten Privatanleger außerhalb der finanziellen Reichweite. Aber keine Sorge, es gibt auch noch die B-Aktie, die mit einem Kurs von rund 450 US-Dollar auch für Privatanleger erschwinglich ist.

Und weil Buffett und sein Ende 2023 verstorbener Partner Charlie Munger in den vergangenen Jahrzehnten so überaus erfolgreich waren, pilgern Jahr für Jahr zehntausende Anleger aus aller Welt zur Hauptversammlung der Beteiligungs-Holding Berkshire Hathaway.

Auch ich habe diese Hauptversammlung in den vergangenen 20 Jahren oft besucht (zuletzt Anfang Mai) und werde vermutlich auch im kommenden Jahr wieder vor Ort sein, wenn in Omaha im US-Bundesstaat Nebraska das „Woodstock der Kapitalisten“ steigt.